Definicja Omega

Co to jest Omega?

Omega jest miarą wyceny opcji, podobną do opcji Greków, która mierzy różne cechy samej opcji. Omega mierzy procentową zmianę wartości opcji w odniesieniu do procentowej zmiany ceny bazowej. W ten sposób mierzy dźwignię pozycji opcji.

Wzór jest następujący:

W pobliżu $\begin{matrix} Ω = \frac{Procentowa zmiana w V.}{Procentowa zmiana w S.} \\ gdzie: \\ V. = Cena opcji \\ S. = Cena bazowa \end{matrix} \ begin {aligned} & \ Omega = \ frac { text {Zmiana procentowa} V} { text {Zmiana procentowa} S} \ & \ textbf {gdzie:} \ & V = \ text {Cena opcja} \ & S = \ text {Cena bazowa} \ \ end {wyrównany}$ Ω = procentowa zmiana SP procentowa zmiana V gdzie: V = cena opcji S = cena bazowa

Omega to trzecia pochodna ceny opcji i pochodna gamma. Jest również znany jako elastyczność.

Kluczowe dania na wynos

Trzecia pochodna ceny opcji, Omega, mierzy efekt dźwigni opcji. Omega nie zawsze jest referencją wśród greckich opcji. Ta zmienna jest najczęściej wykorzystywana przez animatorów rynku opcji lub innych wyrafinowanych traderów opcji.

Jak działa Omega

Inwestorzy używają opcji z wielu powodów, ale jedną z najważniejszych jest dźwignia. Na przykład niewielka inwestycja w opcję kupna pozwala inwestorowi kontrolować większą wartość dolara bazowego papieru wartościowego. Innymi słowy, opcja kupna po cenie 25, 00 USD za kontrakt, czyli 250 USD, może kontrolować 100 akcji akcji po cenie 50 USD za akcję o wartości 5000 USD. Posiadacz ma prawo, ale nie obowiązek, do zakupu tych 100 akcji po określonej cenie (cenie wykonania) w określonym terminie.

Aby zobaczyć efekt dźwigni w działaniu, załóżmy, że akcje Ford Motor Co. wzrosną o 7% w danym okresie, a opcja kupna Forda wzrośnie o 3% w tym samym okresie. Omega opcji call wynosi 3 ÷ 7 lub 0, 43. Oznaczałoby to, że za każdy 1% akcji Forda, opcja kupna wzrośnie o 0, 43%.

Opcje Grecy

Omega jest obliczana na podstawie dwóch standardowych opcji Greków, Delta i Gamma. Ten zestaw wskaźników daje poczucie ryzyka i korzyści kontraktu opcji w odniesieniu do różnych zmiennych. Najczęstszą opcją Grecy są:

Delta (Δ): Zmiana wartości opcji w stosunku do zmiany ceny bazowej.

Theta (Θ): Zmiana wartości opcji w odniesieniu do zmiany czasu wygaśnięcia.

Rho (ρ): zmiana wartości opcji w odniesieniu do zmiany stopy procentowej wolnej od ryzyka.

Omega (Ω): Procentowa zmiana ceny opcji w stosunku do procentowej zmiany ceny bazowej.

Vega (v): Zmiana wartości opcji w odniesieniu do zmiany zmienności bazowej. (Vega nie jest nazwą greckiej litery.)

Innym powszechnym greckim jest zmienna drugiego rzędu, gamma (Γ): pochodna delty, mierzy zmianę delty w odniesieniu do zmiany ceny bazowej.

Związek z Delta

Gamma opcji to także szybkość zmiany jej delty i można ją nazwać deltą delty.

Równanie omega można również wyrazić:

W pobliżu $Ω = \frac{\partial V.}{\partial S.} \times \frac{S.}{V.} \ Omega = \ frac { czesciowy V} { czesciowy S} times \ frac {S} {V}$ Ω = ∂S∂V × VS

Biorąc pod uwagę, że równanie dla delty jest następujące:

W pobliżu $Δ = \frac{\partial V.}{\partial S.} \ Delta = \ frac { czesciowy V} { czesciowy S}$ Δ = ∂S∂V

omega może być wyrażona jako delta jako:

W pobliżu $Ω = Δ \times \frac{S.}{V.} \ Omega = \ Delta \ times \ frac {S} {V}$ Ω = Δ × VS

Spisu treści:

Co to jest Omega?

Kluczowe dania na wynos

Jak działa Omega

Opcje Grecy

Związek z Delta

Wybór redaktorów