DEFINICJA Wypłaty kapitału hipotecznego
Wycofanie kapitału hipotecznego to kwota kapitału, którą konsumenci wypłacają ze swoich domów poprzez kredyty hipoteczne lub linie kredytowe i refinansowanie wypłat. Wycofanie kapitału hipotecznego jest istotną zmienną w prognozowaniu wydatków konsumpcyjnych, a zatem produktu krajowego brutto (PKB). Statystyka ta jest często wyrażana w procentach.
PRZEŁAMANIE Wypłata kapitału hipotecznego
Wycofywanie kapitału hipotecznego jest cykliczne i zmienia się w zależności od rosnących cen mieszkań i, do pewnego stopnia, ogólnego poziomu stóp procentowych. Ciekawą cechą wycofania kapitału hipotecznego w zastosowaniu go do prognoz ekonomicznych jest obliczenie, jaki procent całkowitego wycofania kapitału przeznacza się bezpośrednio na wydatki konsumentów, a jaki procent służy do spłaty istniejącego zadłużenia konsumentów. Kredytodawcy hipoteczni bardzo mocno sprzedają kredyty konsumentom z obu powodów. Inną interesującą cechą wycofania kapitału hipotecznego w zastosowaniu go do prognoz ekonomicznych jest to, że konsumenci zazwyczaj nie wydają wszystkich swoich wypłat jednocześnie.
Dlaczego konsumenci dokonują wypłat kapitału hipotecznego
Kiedy konsumenci zaciągają pożyczki pod zastaw domu lub inne formy finansowania na poczet kapitału, który wpłacili do domów za pośrednictwem hipoteki, zwalniają swoje aktywa do wykorzystania z innymi wydatkami. Może to obejmować pokrycie kosztów ulepszeń i remontów domu, a także inwestycji w innych miejscach. Właściciele domów, którzy zaciągają drugą hipotekę po spłacie pierwszej hipoteki, mogą być postrzegani jako mniejsze ryzyko kredytowe, a zatem mogą cieszyć się znacznie korzystniejszymi stopami procentowymi.
Częstość wycofywania akcji hipotecznych może być wskaźnikiem nie tylko wydatków konsumenckich, ale także zaufania konsumentów. Wyprowadzenie kapitału z domu, który jest częściowo spłacony, może stanowić nowe ryzyko dla właściciela domu, ponieważ zaciąga nowy dług, który będzie musiał zostać pokryty. Mogą występować zmiany stóp procentowych, gdy rynek zmienia się i wpływa na ich zdolność do spłaty nowego długu. Grozi im także nowe ryzyko wykluczenia; będą jednak mogli odliczać odsetki od kredytów hipotecznych od swoich podatków.
Trwa debata na temat tego, czy należy regulować wcześniejsze wypłaty kredytów hipotecznych, tak jak niektóre konta emerytalne. W przypadku wielu rodzajów kont emerytalnych obowiązują postanowienia i kary za wcześniejsze wypłaty. Zazwyczaj nie ma takich ograniczeń przy dokonywaniu wypłat kapitału hipotecznego. Może to doprowadzić do zniszczenia przez właścicieli domów wartości i kapitału zainwestowanego w dom, który mógł zostać wykorzystany na potrzeby emerytalne. Co więcej, te wycofania kapitału mogą przyczyniać się do powstawania baniek mieszkaniowych.
