Co to jest analiza aktuarialna
Analiza aktuarialna jest rodzajem analizy aktywów i pasywów wykorzystywana przez spółki finansowe w celu zapewnienia środków na spłatę wymaganych zobowiązań. Ubezpieczeniowe i emerytalne produkty inwestycyjne to dwa popularne produkty finansowe, w których potrzebna jest analiza aktuarialna.
ŁAMANIE W DÓŁ Analiza aktuarialna
Wiele firm finansowych stosuje analizę aktuarialną do zarządzania ryzykiem związanym z niektórymi produktami. Tego rodzaju prace wykonują wysoko wykształceni i certyfikowani zawodowi statystycy, którzy koncentrują się na powiązanych ryzykach związanych z produktami ubezpieczeniowymi i ich klientami.
Analiza aktuarialna wykorzystuje modele statystyczne do zarządzania niepewnością finansową poprzez dokonywanie wykształconych prognoz na temat przyszłych zdarzeń. Firmy ubezpieczeniowe, banki, agencje rządowe i korporacje wykorzystują analizy aktuarialne do projektowania optymalnych polis ubezpieczeniowych, planów emerytalnych i planów emerytalnych.
Dopasowanie pasywów
Metodologia analizy aktuarialnej i zarządzania ryzykiem koncentruje się wokół koncepcji dopasowania aktywów do pasywów. Ta koncepcja jest stosowana w zarządzaniu inwestycjami, gdy produkt ma określone zobowiązania do wypłaty.
Aby zarządzać obowiązkami dotyczącymi wypłat, analityczne modele analizy aktuarialnej będą obejmować kilka zmiennych. W przypadku produktów ubezpieczeniowych firma finansowa musi zarządzać portfelem aktywów o odpowiedniej płynności do generowania natychmiastowych potrzeb w zakresie wypłat i potrzeb w zakresie długoterminowych wypłat. Zmienne wpływające na zobowiązania dotyczące produktów będą się różnić w zależności od rodzaju produktów ubezpieczeniowych. Zmienne na produkcie ubezpieczeniowym będą również wpływać na wysokość składki, którą ubezpieczony musi zapłacić. Zmienne dla ubezpieczenia samochodu mogą obejmować wiek kierowcy, poprzednią historię jazdy, typ samochodu i wiek pojazdu.
Innym przykładem produktu finansowego wymagającego analizy aktuarialnej jest renta. Firmy finansowe oferujące renty inwestują zaplanowane płatności inwestora w portfel inwestycji o zróżnicowanym poziomie ryzyka i rentowności. Produkty rentowe obiecują wypłatę zaplanowanych płatności inwestorom po określonym czasie i są zwykle wykorzystywane do wycofania. Zarządzający funduszami rentowymi muszą upewnić się, że ich portfel aktywów jest odpowiednio dostępny do wypłaty płatności renty, kiedy stają się wymagalne. Inwestują w różnorodne inwestycje rynkowe, aby uzyskać zwrot z inwestycji dla swoich inwestorów, a jednocześnie obiecują dokonać minimalnych płatności w fazie wypłaty produktu.
Dla szerszego przykładu inwestorzy mogą również spojrzeć na plany emerytalne. Plany emerytalne zarządzają szerokim portfelem aktywów i inwestują na różnych poziomach ryzyka, aby uzyskać zwrot, jednocześnie obiecując wypłatę na emeryturze. Plany emerytalne są często świadczeniem pracowniczym. Plany te są zazwyczaj zarządzane przez radę inwestycyjną przeprowadzającą analizy aktuarialne dotyczące inwestycji i wypłat w celu zapewnienia, że uczestnicy planu są odpowiednio wynagradzani.
