Co to jest dźwignia netto (ubezpieczenie)
Dźwignia netto to suma wskaźnika składki netto zakładu ubezpieczeń i wskaźnika zobowiązań netto. Dźwignia netto służy do określenia stopnia narażenia ubezpieczyciela na błędy cenowe i szacunkowe. Dźwignia netto jest obliczana jako (przypis składki netto / nadwyżka ubezpieczających) + (zobowiązania netto / nadwyżka ubezpieczających). Wskaźnik dźwigni netto pokazuje, jak narażony jest ubezpieczyciel na błędy w szacunkach, a wysoka wartość wskazuje, że firma jest bardziej zależna od posiadania odpowiednich funduszy rezerwowych.
ŁAMANIE DÓŁ Dźwignia netto (ubezpieczenie)
Firma ubezpieczeniowa równoważy dwa cele: inwestowanie składek otrzymywanych z działalności ubezpieczeniowej w celu uzyskania zysku oraz ograniczenie ekspozycji na ryzyko wynikające z ubezpieczeń, które ubezpiecza. Ubezpieczyciele mogą scedować składki na firmy reasekuracyjne w celu przeniesienia części ryzyka z ich ksiąg. Dźwignia netto jest rodzajem wskaźnika dźwigni. W przeciwieństwie do dźwigni brutto, dźwignia netto nie obejmuje cedowanej dźwigni reasekuracyjnej.
Dźwignia netto ubezpieczyciela pokazuje, jak dobrze lub jak źle zarządzała swoimi rezerwami (z nadwyżki ubezpieczających) w celu zaspokojenia roszczeń. Celem jest posiadanie nadwyżek rezerw, aby móc wypłacić wszystkie możliwe roszczenia przy jednoczesnym zachowaniu zysku. Wynik ten osiąga się poprzez kontrolowanie liczby działań ubezpieczeniowych, więc nie zagrozi to wyczerpaniu rezerw spółki. Składka przypisana netto nie powinna być zbyt wysoka powyżej nadwyżki ubezpieczających, aktywów ubezpieczyciela, pomniejszonych o zobowiązania.
Dopuszczalny wskaźnik dźwigni netto zależy od rodzaju ubezpieczenia, które firma ubezpiecza, chociaż pożądany zakres zazwyczaj spada poniżej 6, 0. Dźwignia netto ubezpieczyciela będzie zazwyczaj niższa niż dźwignia brutto, ponieważ wskaźnik dźwigni netto nie obejmuje cedowanej dźwigni reasekuracyjnej. Inne rodzaje wskaźników dźwigni stosowanych w branży ubezpieczeniowej obejmują dźwignię brutto, kwoty do odzyskania z reasekuracji do nadwyżki ubezpieczających oraz współczynnik wypłacalności Besta (BCAR).
Agencje dźwigni netto i ratingi
Agencje ratingowe zazwyczaj analizują szereg różnych wskaźników finansowych przy ustalaniu kondycji firmy ubezpieczeniowej. Wskaźniki te dokonuje się poprzez sprawdzenie bilansu ubezpieczyciela. Oprócz dźwigni netto agencja ratingowa będzie również analizować zwrot z aktywów, współczynnik retencji, przypisane składki brutto oraz kwotę i rodzaj aktywów. Wskaźniki dźwigni są ważne, biorąc pod uwagę, że firmy polegają na połączeniu kapitału własnego i długu, aby sfinansować swoją działalność, a znajomość kwoty długu posiadanego przez firmę jest przydatna w ocenie, czy może spłacić swoje długi w terminie. Agencje ratingowe porównają te wartości z wartościami podobnych firm ubezpieczeniowych i całej branży.
