Wskaźnik kosztów w branży ubezpieczeniowej jest miarą rentowności obliczoną poprzez podzielenie wydatków związanych z nabywaniem, gwarantowaniem i obsługą składek przez składki netto zarobione przez zakład ubezpieczeń. Wydatki mogą obejmować reklamę, wynagrodzenia pracowników i prowizje dla sprzedawców. Wskaźnik kosztów oznacza efektywność firmy ubezpieczeniowej przed uwzględnieniem roszczeń dotyczących jej polis oraz zysków lub strat inwestycyjnych. Wskaźnik kosztów jest łączony ze wskaźnikiem strat, aby dać łączny wskaźnik zakładu ubezpieczeń.
Dwie różne metody
Istnieją dwa sposoby obliczania wskaźników kosztów. Firmy ubezpieczeniowe zwykle stosują rachunkowość ustawową w przeciwieństwie do ogólnie przyjętych zasad rachunkowości (GAAP) do obliczania swoich wskaźników kosztów, ponieważ ustawowe rachunki dają bardziej konserwatywne wskaźniki. Chociaż wydatki są takie same w obu wskaźnikach, ustawowa rachunkowość wykorzystuje składki netto przypisane w danym okresie w mianowniku, aby uzyskać wskaźnik kosztów.
Rachunkowość GAAP wykorzystuje składki netto zarobione w danym okresie. Składki przypisane netto to nowy biznes wniesiony przez spółkę, a zarobione składki netto mogą obejmować zarówno nowe transakcje, jak i transakcje powtarzalne z istniejących polis.
Prekursor ogólnej rentowności
Współczynnik wydatków można wykorzystać do porównania firm i analizy wyników firmy w czasie. Wskaźnik kosztów poniżej 100% oznacza, że firma ubezpieczeniowa zarabia lub pisze więcej składek, niż płaci wydatki na wygenerowanie i / lub wsparcie tych składek. Chociaż jego wskaźnik kosztów może być gwiezdny, na ogólną rentowność towarzystwa ubezpieczeniowego wpływa jego wskaźnik strat, dochody z inwestycji oraz inne zyski i straty. Zatem wskaźnik kosztów nie jest miarą końcowej rentowności. Zamiast tego jest prekursorem do ustalenia ogólnej rentowności firmy ubezpieczeniowej.
